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中小企業(yè)資金管理問(wèn)題與對(duì)策研究

實(shí)用文 時(shí)間:2021-08-31 手機(jī)版

  摘要是對(duì)論文綜合的介紹,使人了解論文闡述的主要內(nèi)容。下面是關(guān)于中小企業(yè)資金管理問(wèn)題與對(duì)策研究的內(nèi)容,歡迎閱讀!

摘 要】企業(yè)管理重在資金管控,若控制不當(dāng),很容易發(fā)生資金鏈斷裂導(dǎo)致公司經(jīng)營(yíng)困難。本文在分析中小企業(yè)加強(qiáng)自身管理的重要性基礎(chǔ)上,探討了當(dāng)前中小企業(yè)資金管理現(xiàn)狀和存在的問(wèn)題,并針對(duì)性的提出了完善中小企業(yè)資金管理的對(duì)策措施,以期促使資金良性循環(huán),達(dá)到最大限度地提高資金運(yùn)營(yíng)效能。

關(guān)鍵詞】中小企業(yè);資金管理;應(yīng)收賬款

一、引言

  企業(yè)運(yùn)營(yíng)中,資金就像是企業(yè)的血液,決定著它的生存發(fā)展。在企業(yè)財(cái)務(wù)管理中利潤(rùn)相當(dāng)于面包,而現(xiàn)金相當(dāng)于空氣,沒(méi)有面包還可以活幾天,可沒(méi)空氣最多就活幾分鐘。沒(méi)有現(xiàn)金,企業(yè)發(fā)不出工資、資金鏈斷裂、員工離職,企業(yè)很可能一下子就面臨倒閉;沒(méi)有利潤(rùn),只要企業(yè)還有現(xiàn)金,就能繼續(xù)存活。資金問(wèn)題往往是大問(wèn)題,企業(yè)破產(chǎn)倒閉多數(shù)是因?yàn)橘Y金鏈斷裂,而資金鏈斷裂,是因?yàn)槔习鍖?duì)資金缺乏管理意識(shí)和能力導(dǎo)致的。在企業(yè)中除了經(jīng)營(yíng)利潤(rùn)、稅務(wù)利潤(rùn)還有資金利潤(rùn)。比如有的企業(yè)少賺經(jīng)營(yíng)利潤(rùn)或產(chǎn)品利潤(rùn),主要賺資金利潤(rùn),即企業(yè)經(jīng)營(yíng)周轉(zhuǎn)的過(guò)程中會(huì)產(chǎn)生大量剩余運(yùn)營(yíng)資金,然后用運(yùn)營(yíng)資金實(shí)現(xiàn)錢生錢,如支付寶、京東、滴滴等企業(yè)。企業(yè)管理中非常有必要提升層次認(rèn)識(shí)資金的效益性。因此得用控制資金的手段對(duì)企業(yè)各專業(yè)部門進(jìn)行間接管理,并對(duì)資金的籌集、投放、耗費(fèi)、回收和分配直接操作業(yè)務(wù)活動(dòng)進(jìn)行直接管理。應(yīng)該怎么做才能避免出現(xiàn)資金的問(wèn)題發(fā)生?探討做哪些準(zhǔn)備去防范和籌劃勢(shì)在必行?

二、當(dāng)前中小企業(yè)資金管理現(xiàn)狀及存在的問(wèn)題

  隨著當(dāng)前經(jīng)濟(jì)形式的發(fā)展,很多行業(yè)已經(jīng)處于被大公司壟斷的狀態(tài)。中小企業(yè)利潤(rùn)越來(lái)越薄,投資回報(bào)率非常低,內(nèi)部管控力量薄弱,生存壓力非常大。最近兩年,東莞一帶制造業(yè)破產(chǎn)的公司在不斷增加,最大的問(wèn)題是資金不足,發(fā)不了工資、還不上貸款、拖欠供應(yīng)商貨款等。缺少對(duì)資金的決策管理,就相當(dāng)于蒙著眼睛在戰(zhàn)場(chǎng)上打仗。

  中小企業(yè)對(duì)資金的管控都存在著很多的問(wèn)題,比如過(guò)度投資、過(guò)度負(fù)債、過(guò)度經(jīng)營(yíng)、過(guò)度賒銷、過(guò)度壓貨、經(jīng)營(yíng)不善、未對(duì)資金預(yù)測(cè)管控等。這些都需要一對(duì)一進(jìn)行完善解決。一家東莞家具公司,2017年?duì)I業(yè)額5000多萬(wàn)元,大概不到500萬(wàn)元的利潤(rùn)。通過(guò)抵押固定資產(chǎn)銀行貸款3000萬(wàn)元,貸款1000萬(wàn)元。還款時(shí)匯總時(shí)利潤(rùn)剛好夠還貸款利息。因資金太緊張,長(zhǎng)期沒(méi)給供應(yīng)商付款,供應(yīng)商出現(xiàn)斷貨,面臨不得不停產(chǎn)。就這樣因?yàn)橘Y金問(wèn)題瀕臨倒閉。該企業(yè)主要限于經(jīng)營(yíng)過(guò)程中未對(duì)資金進(jìn)行預(yù)測(cè),不知道什么時(shí)候需要多少款,賬上余額夠用多久,一旦出現(xiàn)急用情況缺錢就貸款,增加利息使原本利潤(rùn)變得更低甚至虧損。同時(shí)應(yīng)收賬款管理松懈,無(wú)信用評(píng)級(jí),增加收款難度,銷售人員流失率高,使銷售業(yè)務(wù)質(zhì)量下降。企業(yè)放寬信用條件進(jìn)行賒銷來(lái)擴(kuò)張,而賬上的資金卻未按實(shí)際運(yùn)營(yíng)進(jìn)行估計(jì),應(yīng)收賬款本質(zhì)上是通過(guò)給客戶提供投資、無(wú)息貸款的形式來(lái)提升企業(yè)市場(chǎng)份額。一筆款收不回,十筆業(yè)務(wù)白做。若100萬(wàn)元應(yīng)收款出現(xiàn)壞賬,按10%純利潤(rùn)計(jì)算,要做1000萬(wàn)元的銷售收入才能彌補(bǔ)這損失。經(jīng)營(yíng)資金流捉襟見(jiàn)肘,非常低效。應(yīng)該尋求更多適合企業(yè)的資金管控方案。

三、完善中小企業(yè)資金管理的對(duì)策措施

  1.測(cè)算好資金需要量

  企業(yè)經(jīng)營(yíng)需要設(shè)一定的鋪底資金存量,這個(gè)盈余或缺口并不一定是企業(yè)經(jīng)營(yíng)真正的盈余或缺口。計(jì)算企業(yè)各季或各月的資金余額減去企業(yè)最低資金存量要求,才是真實(shí)的資金盈余或缺口。如3月預(yù)測(cè)企業(yè)資金余額2000萬(wàn)元,為保持企業(yè)經(jīng)營(yíng)安全,企業(yè)資金管理政策要求企業(yè)最低資金存量5000萬(wàn)元,則資金缺口為3000萬(wàn)元。經(jīng)營(yíng)中詳細(xì)資金需求量還有如下方法:

  資金效率公式:資金短缺(運(yùn)營(yíng)周期)=存貨周轉(zhuǎn)天數(shù)+應(yīng)收~款周轉(zhuǎn)天數(shù)-應(yīng)付賬款周轉(zhuǎn)天數(shù)

  資金短缺或運(yùn)營(yíng)周期,即從使用資金購(gòu)買原材料到實(shí)現(xiàn)銷售收回資金的時(shí)間。企業(yè)運(yùn)營(yíng)周期短,資產(chǎn)的周轉(zhuǎn)速度越快,企業(yè)經(jīng)營(yíng)效率越高,管理也越好。反之,一切則會(huì)相反。以下揭示了企業(yè)資金的創(chuàng)造機(jī)制。

  H企業(yè)要購(gòu)買原材料,購(gòu)買之后沒(méi)有及時(shí)把錢付給對(duì)方,而是過(guò)了30天才付款;原材料買過(guò)來(lái)之后,經(jīng)過(guò)生產(chǎn)、加工、倉(cāng)儲(chǔ)等環(huán)節(jié)直到最終銷售掉花了60天時(shí)間;把貨物發(fā)給客戶后過(guò)了30天才收到貨款。那么,這家企業(yè)的運(yùn)營(yíng)資金周轉(zhuǎn)期(現(xiàn)金缺口)就是60天。

  計(jì)算方法如下:應(yīng)付賬款的天數(shù)是30天,應(yīng)收賬款的天數(shù)也是30天,存貨的天數(shù)是60天,根據(jù)公式:運(yùn)營(yíng)資金周轉(zhuǎn)天數(shù)(現(xiàn)金缺口)=存貨周轉(zhuǎn)天數(shù)+應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)天數(shù)-應(yīng)付賬款周轉(zhuǎn)天數(shù)=60+30-30=60

  一年有360天,按照這個(gè)周轉(zhuǎn)速度,這家企業(yè)的現(xiàn)金一年可以周轉(zhuǎn)6次。根據(jù)公式:

  運(yùn)營(yíng)資金周轉(zhuǎn)次數(shù)或周轉(zhuǎn)率=360/運(yùn)營(yíng)資金周轉(zhuǎn)天數(shù)=360/60=6

  假設(shè)這家企業(yè)一年的銷售額是1.2億元,在資金一年周轉(zhuǎn)6次的情況下,企業(yè)需要的可流動(dòng)資金是2000萬(wàn)元。根據(jù)公式:

  運(yùn)營(yíng)資金需求量=年度銷售額/運(yùn)營(yíng)資金周轉(zhuǎn)次數(shù)

  運(yùn)營(yíng)資金需求量=1.2億元/6=2000萬(wàn)元

  如果這家企業(yè)打算明年做到2.4億元,則需要4000萬(wàn)元的流動(dòng)資金。根據(jù)公式:

  運(yùn)營(yíng)資金需求量=2.4億元/6=4000萬(wàn)元

  所以,當(dāng)這家企業(yè)的收入目標(biāo)是2.4億元時(shí),企業(yè)只有2000萬(wàn)元的運(yùn)營(yíng)資金,那么老板就要考慮如何彌補(bǔ)2000萬(wàn)(4000萬(wàn)元需求-2000萬(wàn)元已有)的資金缺口。

  換句話說(shuō),這家企業(yè)運(yùn)營(yíng)資金的需求與銷售收入成正比,收入規(guī)模越大,需要的周轉(zhuǎn)資金就越多。如果這家企業(yè)的銷售目標(biāo)是2.4億元,但是無(wú)法籌集到4000萬(wàn)元的資金,依然只有2000萬(wàn)元的資金。那么,有3個(gè)可以采用的解決辦法:

  一是另行融資,如股權(quán)融資(上市)或債權(quán)融資(借款)。

  二是降低銷售增長(zhǎng)速度,“有多少米煮多少飯”。根據(jù)現(xiàn)有的2000萬(wàn)元資金,將銷售收入的規(guī)模還控制在1.2億元左右。   三是提高資金的周轉(zhuǎn)效率、周轉(zhuǎn)速度(次數(shù)),2.4億元除以2000萬(wàn)元等于12次,則這家企業(yè)明年的資金要周轉(zhuǎn)12次,平均30天周轉(zhuǎn)一次。根據(jù)公式:


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