自從小木偶離開老木匠的家后，就和小白兔做了好朋友。它們倆在這片森林里快活地生活著。

　　時間過得飛快，一轉眼，一個中午就過去了。小木偶和小白兔已經又累又餓了。“木偶哥哥，我們找一個樹頭休息一會吧。”小白兔累呼呼地對小木偶說。小木偶也地回答：“這個主意很好，可是這些樹都沒砍，怎么會有樹頭呢？”“這很簡單呀，跟我來！”小白兔立刻微笑著對小木偶說。小木偶只能跟著小白兔走了。

　　“就是這里，這是我曾去過的地方，樹頭！”小白兔指著一個樹頭說。小木偶驚訝極了，他萬萬沒想到小白兔知道這個大樹頭，便迫不及待地坐下；可是小木偶剛坐下沒多久，覺得很餓，于是它又說：“小白兔，我很餓，能找點東西填填肚嗎？”“好的，那我就去找找。”小白兔說著就去找吃的了。小 木偶也在找吃的。慢慢地，小木偶和小白兔拉開了距離。

　　在同一時刻，捕了一天“空手獵”的大灰狼地走在小溪邊，口里一直喊著：“餓死了、餓死了……” 正好這時，小白兔也來到了小溪邊，口里也在不停地唱起歌來。大灰狼早在小溪邊的草叢聽見小白兔的歌聲，又立刻振作起來，準備捕捉小白兔。大灰狼見小白兔一步一步向草叢走來，它開心極了，一爪將小白兔抓了起來。小白兔想反抗但來不及了，口里便放聲呼叫：“救命啊、救命啊……”小白兔的求救聲一下子就被小木偶聽見了，小木偶馬上順著聲音來到了小溪邊，大聲地對大灰狼說：“可惡的大灰狼，你趕快把小白兔放了！”大灰狼聽了木偶的話，笑哈哈地說：“就你一個破木頭，來送柴的吧！哈哈……”說著大灰狼把小白兔綁起來，掛在樹上。然后想把小木偶一起抓住。小木偶那是大灰狼的對手，差點就要被抓住了。就在這危機的時刻，藍鼻子小女巫被小木偶的勇氣感動了，出現在小木偶的面前，對它說：“勇敢的小木偶，我現在可以實現你一個愿望，說吧！”小木偶聽了立刻說：“讓大灰狼消失！”“好的。”小女巫馬上揮動了一下手指，大灰狼不見了，小白兔也得救了。

　　勇氣，是可以戰勝一切的。